25.02.2011
Обзор рынка
"Гайнсфорт-онлайн" – блок макростатистики из Европы и США не смог вдохновить рынок
"Гайнсфорт-онлайн"
Совокупный государственный (прямой) и гарантированный долг Украины в 2011 году возрастет до 44,2% ВВП с 39,6% ВВП на конец 2010 года, сообщается в проспекте эмиссии еврооблигаций Украины, подготовленном правительством.
Мариупольский металлургический комбинат (ММК) им. Ильича[MMKI] (Донецкая обл.), вошедший в прошлом году в группу "Метинвест", возобновляет работы по достройке установки вдувания пылеугольного топлива (ПУТ) в доменные печи, предполагая израсходовать на завершение проекта около $100 млн и ввести агрегат в эксплуатацию, ориентировочно, в конце 2012 года.
Бердичевский машиностроительный завод (БМЗ) "Прогресс" (Житомирская обл.), крупный украинский производитель фильтровального и теплообменного оборудования, завершил 2010 год с чистым убытком 6,89 млн. грн, тогда как в 2009 году чистая прибыль составляла 0,26 млн. грн.
Торги на Украинской бирже закрылись сильным снижением на -4,65% до 2699,61 пунктов при очень высоком объеме торгов - 540 016 076 грн. (в том числе срочный рынок - 166 236 721 грн.) Рынок открылся гэпом вниз до 2800 пунктов. Этот уровень не устоял, как и не устоял уровень в 2700 пунктов. Безусловным лидером падения стал недавний фаворит роста – акции UNAF.
"Голубые фишки" показали негативную динамику. Рост продемонстрировали только акции UTLM (+0,39%). Лидер падения – акции UNAF (-8,03%).
Резюме
Мировые площадки продолжают снижение. Блок макростатистики из США носил противоречивый характер. Это свидетельствует о неуверенности инвесторов. Конфликт в Ливии не исчерпан и цены на нефть стремительно растут. А это привносит системный риск в мировую экономику.
Падение на украинском рынке сегодня носило панический характер. Бывший фаворит торгов, акция UNAF, возглавила падение в ликвидных бумагах. И это накануне собрания акционеров. Коррекция развивается. Среднесрочная перспектива украинского рынка – снижение.
Выйдет важный блок макростатистики по ВВП США и Великобритании.
Украинская биржа (UX)
Индекс Украинской Биржи пробил нижнюю границу восходящего канала и показал активное снижение на хороших объемах. RSI устремилось к 45. Стремительное снижение индекса позволило даже коснуться уровня поддержки 2600 п. и своей МА(50). Уровни поддержки: 2714 п., 2611 п. Уровни сопротивления: 2800 п., 2900 п.
Рекомендации: Общая тенденция вырисовывается негативная. В среднесрочной перспективе можно ожидать дальнейшее снижение. Есть вероятность, что касание уровня поддержки может послужить сигналом к небольшому отскоку вверх, чтобы отыграть до 50% снижения, т.е. к уровню 2750 п. с последующим дальнейшим снижением.
Алчевский металлургический завод (ALMK)
Акции Алчевского металлургического завода (ALMK) пробили нижнюю границу на высоких объемах восходящего канала, начавшегося с ноября 2010г. и остановились вблизи уровня поддержки 0,2140. RSI находится вблизи значения 40, в нейтральной зоне. MACD демонстрирует снижение, приблизился к нулевой отметке. Если данный уровень поддержки устоит, то возможен отскок к уровню МА(50). В случае пробития – вероятна более глубокая коррекция.
Рекомендации: Наблюдать за бумагой. Следить за поведением цены на уровне поддержки. Спекулятивная торговля.
Полная версия обзора (doc, 97 Kb).
Компания "Сити Брок" – утренний комментарий 25.02.2011 года
Компания "Сити Брок"
В четверг, 24 февраля, индекс ПФТС обвалился на 3,62% - до 1 079,76 пунктов, индекс "Украинской биржи" сорвался вниз на 4,65% - до 2 699,61 пунктов.
Итоги дня:
Прошедшая торговая сессия надолго запомнится многим участникам торгов на бирже, ведь такого обвала отечественного фондового рынка в этом году еще не наблюдалось. Индекс ПФТС обвалился на 3,62% - до 1 079,76 пунктов, индекс "Украинской биржи" сорвался вниз на 4,65% - до 2 699,61 пунктов.
График индекса УБ в течение дня преодолел психологические уровни поддержек, нивелировав весь месячный рост. Торги открылись гэпом вниз за локальные уровни поддержки, который хоть и был выкуплен в течение часа, затем отечественный рынок все же захлестнула паника, сформировав стойкую нисходящую динамику индекса на протяжении дня, которая сменилась незначительным техническим отскоком в конце сессии.
Абсолютным лидером обвального падения выступили бумаги Укрнефти, потерявшие 8,03% рыночной капитализации по итогам укороченных торгов, перед закрытием реестра на фоне собрания акционеров 25 февраля. Стоит отметить, высокую активность спекулятивно настроенных медведей, которые в моменте продавили цену акции до уровня 600 грн.
В целом, по всему рынку проходил резкий сброс акций, который сложно обозначить фундаментальными факторами. Повальные распродажи по всему спектру бумаг были, скорее, результатом панических действий большинства инвесторов, а также сильных коррекционных настроений в наиболее "тяжеловесных" бумагах рынка: Мотор Сичи и Укрнефти.
Сильнее всех пострадали акции банковского сектора, продолжают разочаровывать бумаги ГМК, в то время как особняком стояли акции Укртелекома, сумевшие закрыться в "зеленой зоне" по итогам торгов, что связано со стремлением достигнуть справедливой цены, определенной перед процессом приватизации компании.
Итоги торгов на зарубежных площадках:
Ближневосточный конфликт, и экстремальное повышение цен на нефть, не только поменяли вектор движения фондовых рынков, но и поставили под угрозу восстановление мировой экономики, в целом, в ближайшей перспективе.
На фоне этих проблем, региональная макростатистика принципиального значения для движения цен не имела, несмотря на свой положительный характер. Экономика Германии в четвертом квартале выросла на 0,4%, что в годовом исчислении составило около 4%, а множественные индикаторы делового климата в Еврозоне превысили прогнозы экспертов. Лидером снижения стал немецкий рынок, который не выдержал дополнительного давления в сфере слияний и поглощений, где под угрозой срыва оказалась сделка между Volkswagen AG и Porsche Automobil Holding. В итоге: FTSE 100 -0.06%, CAC 40 -0.09%, DAX -0.89%.
Третью сессию подряд в минусе завершает американский фондовый рынок. Продавцы воспользовались нестабильной геополитической ситуацией и высокой стоимостью нефтяных фьючерсов, и проигнорировали положительные данные с рынка труда, где наблюдалось сокращения обращений по пособиям по безработице выше ожиданий аналитиков.
Дополнительный стимул к снижению рынок получил, после публикации показателя заказов на товары длительного пользования без учета волатильной транспортной компоненты, который снизился сильнее, чем прогнозировалось. Корпоративная отчетность играла второстепенную роль в общей рыночной динамике, повлияв на движения лишь отдельных групп акций. Как итог: Dow -0.31%, Nasdaq +0.55%, S&P 500 -0.10%.
Негатив не миновал и азиатские площадки, которые закрылись преимущественно на отрицательной территории, на фоне дорожающей нефти, а также конфликте в Ливии, и близлежащих государствах. Сильная йена продолжает оказывать давление на акции японских экспортеров. Светлым пятном на этом фоне, выглядели китайские энергетики, которые сумели вывести местные индексы в "зеленую зону". В целом, азиатские инвесторы ориентировались на внешние факторы, не учитывая статистические данные по региону, что способствовало снижению ведущих индексов региона.
Российский рынок в четверг выделялся среди остальных своей положительной динамикой, обеспеченной исключительно приростом в акциях нефтегазового сектора, учитывая текущие цены на нефть на мировых рынках. Остальные сектора экономики РФ снижались, подражая динамике западных площадок. Индекс РТС в четверг вырос на 1,41%, индекс ММВБ прибавил 0,84%.
Ситуация на валютном рынке:
Последние тенденции на межбанковском валютном рынке свидетельствуют о значительном ослаблении доллара: резервная валюта обновила историческое дно по отношению к швейцарскому франку, установила новые локальные минимумы по отношению к йене, британскому фунту и евро. Падение доллара по отношении к европейским валютам, связано с увеличением инфляционных ожиданий местных монетарных властей, что может вызвать повышение уровня процентных ставок в Европе в ближайшей перспективе.
Дополнительную нагрузку на американскую валюту оказало значительное снижение доходности по Казначейским облигациям на аукционе в четверг.
В ходе азиатской сессии в пятницу, евро продолжает торговаться у верхних границ восходящего канала, прибавляя 0,15% с начала торгов. Доллар немного восстановил потери против йены, прибавив 0,07%. Фунт стерлингов демонстрирует технический откат, торгуясь в нисходящем канале на уровне 1,615. Американская валюта продолжает обновлять дно против швейцарского франка, теряя порядка 0,10% с начала торгов в Азии.
Динамика цен на товарных рынках:
Четверг ознаменовался продолжением феноменального роста нефтяных фьючерсов. Высокий спрос на черное золото продолжает быть обусловлен опасениями инвесторов по поводу перебоев с добычей нефти в Ливии. После заявлений Саудовской Аравии о ведении переговоров с рядом европейских государств о возможном покрытии дефицита поставок нефти из региона, цены на нефтяные фьючерсы значительно снизились, что привело к массовому сокращению длинных позиций. В течение азиатской сессии, нефть марки Brent торгуется на уровне 112 долларов за баррель, что соответствует приросту на 1,13% внутри дня.
Медведи не сумели увести котировки золота за отметку 1 400 долларов за тройскую унцию. В ходе торгов в Азии, золото откатывается после недавнего падения, и торгуется выше отметки 1 400, что оставляет быкам шансы на победы в локальном периоде. Котировки промышленных металлов демонстрируют смешанную динамику, на фоне мировой неопределенности и слабого доллара.
Экономический календарь:
Конец недели будет богат на макростатистические показатели:
- 11:00 - денежная масса в Еврозоне (прогноз - прирост с 1,7% до 2,1%)
- 11:30 - ВВП Великобритании за IV квартал (прогнозируется стабилизация показателя на уровне -0,5%)
- 15:30 - ВВП США за IV квартал (ожидается увеличение до 3,3%, при предыдущем значении 3,2%)
- 16:55 - Индекс потребительского доверия в США (ожидается положительная реакция на увеличения этого показателя с 75,1 до 75,5)
Премаркет:
Внешний фон перед открытием отечественного рынка несколько смягчился, сместив баланс сил на нейтральную территорию. Американские индексы продемонстрировали смешанные показатели по результатам торгов в четверг, в то время как котировки большинства европейских бирж преимущественно снижались. Производные на индексы США прибавляют сегодня около 0,5%. Азиатские фондовые индексы торгуются с повышением впервые за четыре предыдущих сессии, что, в большей степени, вызвано коррекционными ожиданиями в нефтяных фьючерсах.
Сегодня внимание игроков, помимо главной темы последних недель, будет приковано к публикации ВВП по США и Великобритании. Хорошие данные поспособствуют откату вверх на мировых рынках, что непременно отразится и на настроении отечественных игроков.
Учитывая то, что вчерашнее падение не было спровоцировано какими-либо фундаментальными показателями, сегодня возможны попытки быков восстановить часть утерянных позиций, однако перед выходными значительное преимущество какой-либо стороны маловероятно. Тем не менее, малейший негатив может спровоцировать дальнейшую распродажу акций. Риски снижения индекса до уровней 2 600 пунктов остаются в силе, поэтому игрокам рекомендуется внимательно следить за развитием событий на мировых площадках, в том числе и за публикацией макростатистики.
Акции Укртелекома продолжают стремиться к своей оценочной стоимости, поэтому при такой рыночной конъюнктуре они выглядят самыми безопасными для дневных операций. Большинство бумаг индексной корзины почти достигло критичных отметок, особенно это касается акций ГМК, поэтому поддержка им будет оказана достаточно серьезная, что существенно затруднит потуги медведей.
После событий четверга можно с уверенностью говорить о том, что глобальный бычий тренд в том виде, в котором он длился с середины октября, подошел к концу. За один день индекс УБ нивелировал рост за целый месяц, снизившись до уровня 2 600 пунктов, переломив тенденцию.
Положительным сигналом в такой неутешительной для быков ситуации, является закрытие индекса около важного уровня поддержки в районе 2 700 пунктов. Тем не менее, основные индикаторы указывают на вероятное продолжение коррекционной динамики по индексу УБ. Поэтому, все движения вверх будут носить скорее краткосрочный технический характер перед выходными.
Поддерживать индекс будут на уровнях: 2 650, 2 610, 2 600, 2 590, 2 580, 2 550, 2 500, 2 460.
В случае отката вверх медведи будут сопротивляться в районе отметок: 2 715, 2 740, 2 750, 2 770, 2 800, 2 810.
Dragon Capital – пятница может стать днем перестановки сил на рынке
Dragon Capital
Александр Федоров, инвестиционный консультант
Итоги дня: UX -4,65%, (2699,61)
Четверг 24 февраля стал для украинского фондового рынка днем "холодного душа". Практически все участники давно ждали удобного случая начать движение вниз, чтобы снять перекупленность рынка. Очередной ценовой скачок нефти и закрытие американских рынков существенным снижением стали катализаторами нескольких "волн" активных продаж.
Индекс УБ закрылся у отметки 2699,61 пунктов (-4,65%), установив очередной рекорд по объемам торгов (более 373 млн. грн). Объем торгов на рынке заявок составил 201,34 млн. грн., на рынке РЕПО объемы снизились до 94,09 млн. грн. При этом ситуация остается более чем неспокойной. Активные продажи наблюдаются в финансовом секторе: Райффайзен Банк Аваль снизился на 6,29%, а Укрсоцбанк — на 5,36%. При этом покупки были зафиксированы только по одной бумаге из индексной корзины: Укртелеком на фоне общей распродажи прибавил 0,39%.
Изменилась ситуация и по мартовскому фьючерсу UX-3.11: наблюдается переход в положение контанго со спрэдом +14,39 пунктов. Мартовский фьючерс потерял за вчерашнюю сессию 2,8% (2714 пунктов) при рекордном торговом обороте 165,9 млн. грн. Июньский фьючерс UX-6.11 также завершил день падением на 4,28% (2685,05 пунктов).
Индекс ПФТС упал на 3,62%, достигнув отметки 1079,76 пунктов. Объем торгов акциями на этой площадке составил 13,3 млн. грн.
В лидеры по объему торгов попали:
- Мотор Сич (36,2 млн. грн.)
- Укрнафта (35 млн. грн.)
- Алчевский металлургический комбинат (22,4 млн. грн.)
- Центрэнерго (18,1 млн. грн.)
- Укрсоцбанк (17,9 млн. грн.)
Лидерами падения среди ликвидных бумаг были:
- Укрнафта (-8,03%)
- Стахановский вагоностроительный завод (6,53%)
- Райффайзен Банк Аваль (-6,29%)
- Укрсоцбанк (-5,36%)
- Северный ГОК (-5,13%)
Технический анализ
Вчерашние торги внесли существенные коррективы в техническую картину последних дней. Индекс УБ с легкостью преодолел на открытии уровень поддержки 2830 пунктов, устремившись к следующему рубежу в 2750 пунктов, который, впрочем, тоже был пройден практически незаметно. Когда падение в течение одной торговой сессии стало рекордным, UX решил перевести дыхание. Участники рынка закрывали спекулятивные короткие позиции и задумывались о возможном открытии торгов утром в пятницу.
Внешний фон перед открытием
Сегодняшний день может снять напряженность на мировых фондовых рынках. После нескольких дней падения участники торгов начинают по-другому смотреть на происходящее как в Ливии, так и на мировой арене. Закрытие американских рынков у отметок, близких к нулю (Dow снизился на 0,31%, S&P 500 — на 0,10%) оказывает поддержку позитивному настроению перед открытием.
Цены на нефть на мировых рынках в четверг изменились разнонаправленно после прогнозов МЭА, согласно которым беспорядки в Ливии не отразятся на международных поставках нефти страны так, как опасались ранее. На этом фоне Азия демонстрирует незначительный рост: Nikkei 225 поднимается на 0,71%, а Shanghai практически отыграл значительное падение начала дня и сейчас торгуется на уровне -0,1%.
Важная статистика сегодня
Среди важных экономических новостей рынок сегодня будет ожидать выхода следующих данных:
Альтана Капитал – ежедневный обзор фондовых рынков на 25 февраля 2011 года
ИГ "Альтана Капитал"
Внешний фон для начала торгов на украинском фондовом рынке в пятницу является умеренно-позитивным. На биржах США накануне отсутствовала единая динамика, азиатские рынки отметились ростом ведущих индикаторов. Нефтяные фьючерсы и фьючерсы на американские индексы утром торговались в зеленой зоне.
В четверг, 24 февраля, торги на УБ завершились падением практически всех ликвидных бумаг, по итогам дня индекс УБ снизился на 4,65% до 2699,61 пунктов. Пессимистичный настрой инвесторов на зарубежных рынках, обусловленный политическими беспорядками в Ливии, стал сигналом к активным продажам на отечественном рынке.
Игроки опасаются, что обострение политических конфликтов в арабских странах, будет иметь крайне негативные последствия для восстановления мировой экономики. Уже сегодня цены на нефть находятся на необоснованно завышенном уровне и усиливают инфляционные процессы. В течение вчерашней сессии фьючерсы на нефть марки Brent с поставкой в апреле поднимались выше отметки 119 долл. за баррель, марки WTI – превысили уровень 100 долл. за баррель. В случае дальнейшего повышения цен на энергоносители рост мировой экономики будет находиться под угрозой.
Несмотря на то, что падение на европейских площадках вчера замедлилось, отечественные инвесторы начали активно сокращать позиции в бумагах. Все ликвидные акции (за исключением бумаг Укртелекома) понесли серьезные потери по итогам дня. При этом аутсайдером торгов стали акции Укрнафты (-8,03%), что было обусловлено закрытием реестра в преддверии собрания акционеров (25 февраля). По этой же причине торги бумагами компании были приостановлены во второй половине дня.
Несмотря на выход целого блока важной статистики в США, данные остались без внимания игроков. К концу сессии рынок консолидировался в районе 2700 пунктов в ожидании дальнейших сигналов с мировых площадок.
Динамику хуже рынка на УБ в четверг продемонстрировали акции банковского сектора: Райффайзен банк Аваль (-6,29%), Укрсоцбанк (-5,36%). Гораздо лучше своих коллег завершил день банк Форум, потеряв всего 0,70%. Вопреки общей негативной тенденции в плюсе закрылись акции Укртелекома (+0,39%).
Активность игроков вчера на УБ была достаточно высокой, общий объем торгов составил 297,1 млн. грн., число сделок – 7 375.
Учитывая, что сегодня фьючерсы на американские индексы торгуются с повышением, а цены на нефть несколько скорректировались вниз после принятие решения о готовности ОПЕК увеличить добычу, мы ожидаем некоторое улучшение настроений на отечественном рынке сегодня. Тем не менее, ценовые уровни практически всех бумаг по-прежнему остаются слишком высокими. Без более глубокой коррекции дальнейший рост на украинском рынке выглядит крайне маловероятным.
ГК "Sortis" – обзор рынка 25.02.2011 года
ГК "Sortis"
В четверг, 24 Февраля, торги на рынке акций закрылись снижением: Индекс UX упал на 4,65%, закрывшись на отметке 2699,61 пункта. Торговая сессия охарактеризовалась нисходящей динамикой и высокой волатильностью, на негативном внешнем фоне. Торги открылись снижение под давлением негативных итогов торговой сессии в США. В первой половине дня инициатива на рынке перешла к продавцам, следуя за динамикой на мировых площадках. Рынки остались под влиянием событий в Ливии и продолжающегося роста цен на нефть. В середине дня рынок приостановил снижение, продолжив движение в коридоре 2755-2765 пунктов в ожидании выхода блока макроэкономической статистики в США. Во второй половине дня нисходящая динамика на рынке усилилась вслед за распродажей в акциях Укрнефти перед закрытием реестра накануне собрания акционеров компании. Драйвером снижения также стали данные о падении числа заказов на товары длительного пользования на 3,6% против ожиданий роста на 0,4%, а так же меньшем, чем ожидалось числе продаж домов.
Лидерами падения на UX оказались акции Запорожкокс /ZACO/ – 12,61%, Укрнефть /UNAF/ – 8,03% и Мариупольский ЗТМ /MZVM/ – 7,92%. Выросли в цене акции Укртелеком /UTLM/ – 0,39%. Наибольший объем торгов отмечен по акциям Мотор Сич /MSICH/ – 49,888 млн. грн., Укрнефти /UNAF/ – 41,331 млн. грн. и Алчевский МК /ALMK/ – 27,428 млн. грн. Объем торгов акциями на UX составил 365,50 млн. гривен.
Мы ожидаем отскок рынка вверх - до 2750 пунктов после падения накануне. Внешний фон перед открытием торгов – нейтральный. Торги в США закрылись ростом, индексы смогли отыграть снижение первой половины торговой сессии на фоне сообщений о намерении Саудовской Аравии увеличить добычу нефти. Азиатские индексы торгуются в положительной зоне.
В течение дня влияние на ход торгов окажут пересмотренные данные по динамике ВВП в 4К2010 в Великобритании и США, а также по Индексу доверия потребителей в Соединенных штатах.
События:
- Банк "Форум" очистит баланс за два года.
ИГ "АРТ-Капитал" - UX упал на 4,6%
ИГ "АРТ-Капитал"
Украинский индекс UX пережил вчера наибольшее падение (4,6%) с лета прошлого года. Индекс опустился до уровней начала февраля, растеряв практически весь рост за один день. А в течение торгов опускался до 2609. Объемы торгов оказались более чем внушительными: акции 300 млн.грн., срочный рынок 166, новый максимум. Причиной обвала индекса явился провал Укрнафты (-8%). В течение торгов, перед закрытием реестра, падение достигало 24%, что говорит о сильной перегретости цен компании. Из внешних факторов, влияющих на торги в Украине следует упомянуть снижение европейских индексов пятую ссесию подряд все по тем же причинам: резкий скачок цен на нефть на фоне эскалации напряженности в Ливии. Однако падение Европы было не столь стремительным, в пределах одного процента. Сейчас сложно говорить о том, где будет рынок через месяц или два. Однако, как мы упоминали в наших последних Топ идеях февраля, среднее значение коррекции индекса UX составляет 20%, тогда как на закрытие вчера падение составляло 8,4% от максимума 2950.
Дальнейшее падение мировых рынков, возможная коррекция перегретой Укрнафты могут опустит индекс UX ниже 2600, где проходит сильная линия поддержки.
Перед открытием сформировался позитивный внешний фон: азиатские рынки торгуются ростом около 1%, срочный рынок Европы EuroStoxx50 (+0,4%). Россия открылась ростом ММВБ (+0,4%). Ожидаем открытие UX осторожным ростом. Собрание акционеров Укрнафты начинается 11ч. Регистрация акционеров открылась в 9 ч.
Заголовки новостей:
- Украине в 2011-2014 гг предстоит выплатить $29,9 млрд долгов.
- Кабмин разрешил "Нафтогазу" подписать договор с "Интерпайп" для производства трубной продукции.
- Минфин Украины ориентируется на усиление гривни в 2012 г до 7,8 грн/$1.
Теханализ: Индекс УБ резко скорректировался.
Торговая идея: DOEN
Украине в 2011-2014 гг предстоит выплатить $29,9 млрд долгов
Правительству Украины в 2011-2014 гг. предстоит направить на выплаты по государственному долгу почти $29,9 млрд, сообщается в проспекте эмиссии еврооблигаций Украины.
Обновленный график выполнения правительственных обязательств предусматривает выплаты по долгу в 2011 году в размере $10,06 млрд, что является наибольшей нагрузкой в ближайшие четыре года. В проспекте также приводятся данные об ожидаемых ежемесячных выплатах по внешнему долгу в 2011 году: пиковые расходы запланированы на март ($867,2 млн), сентябрь ($246,8 млн.) и декабрь ($2,845 млрд).
Минфин Украины ориентируется на усиление гривни в 2012г до 7,8 грн/$1
Среднегодовой обменный курс гривни в 2011 году ожидается на уровне 7,95 грн/$1, однако в 2012 году вероятно его усиление до 7,8 грн/$1, сообщило Министерство финансов в проспекте эмиссии еврооблигаций Украины. В 2013-2014 гг. вероятна девальвация национальной валюты до уровня 8 грн/$1. При расчете показателей государственного бюджета на 2011 год использовался курс 7,9500 грн/$1.
Кабмин разрешил "Нафтогазу" подписать договор с "Интерпайп" для производства трубной продукции
Кабинет министров Украины разрешил НАК "Нафтогаз Украины" заключить договор о совместной деятельности (СД) с ООО "Интерпайп Украина" (Днепропетровск) для создания и эксплуатации производственной базы по проведению сервисных операций при производстве высокотехнологичных нефтегазопроводных, обсадных бесшовных труб и муфт. Мощность производства вышеуказанной продукции составит до 300 тыс. тонн в год, уточняется в документе. Доля "Нафтогаза Украины" при совместной деятельности, а также его часть в произведенной продукции и доходах должна составлять не менее 75%, вкладом госхолдинга будут финансовые ресурсы. В свою очередь, "Интерпайп Украина" должно вложить средства, имущественные права, технологии и оборудование, которые необходимы для проведения сервисных операций в процессе производства вышеуказанной продукции. Правительство также поручило министерству энергетики и угольной промышленности определить сумму денежного взноса НАК в СД и учесть это в финансовом плане компании на 2011 год.
ООО "ИК Велес Капитал" – обзор рынка 25.02.2011 года
ООО "ИК Велес Капитал"
ПЕРЕД ОТКРЫТИЕМ РЫНКА
Можно с уверенностью говорить о полномасштабной коррекции на УБ, практически все котировки акций в индексе показывали значительное снижение. Высокие объёмы торгов в целом на УБ 347млн. грн., количество сделок по отдельным акциям свидетельствуют о массовых распродажах на нашем рынке, однако следует отметить, что нет продаж без покупок и эти уровни, для долгосрочных инвесторов, являются весьма привлекательными для покупок.
Внешний фон, наряду с уже известными негативными факторами, носит преимущественно позитивный характер, так в США опубликованы данные о заказах длительного пользования – рост на 2,7%, количество обращений за пособиями по безработице – сокращение с 413 до 391 тыс. такие показатели оказались лучше прогнозов. В какую сторону качнуться весы на мировых рынках, узнаем уже завтра.
На сегодня рынки получили позитивный сигнал от ОПЕК, так чиновники Саудовской Аравии, объявили о возможности замены выбывающего объёма добычи нефти в Ливии, за счёт наращивания объёмов мощностями ОПЕК. Внешний фон на момент открытия торгов позитивный.
ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД НА ИНДЕКС УБ
В четверг индекс Украинской биржи UX закрылся на уровне 2699,61 пункта, изменение за сессию -4,65%, объем торгов по фондовым операциям за торговую сессию составил чуть более 373 млн. грн. Масштабные продажи рекордно опустили UX, который в течение дня показал тридцатидневный минимум.
На дневном графике котировок по запаздывающим трендовым индикаторам MACD(9), ADX, Parabolic SAR сигналы нисходящего движения сохраняются. Осциллятор Stochastic Osc (7,4) =58 продолжил снижение находиться ниже собственной МА.
Вчерашнее снижение UX с пробитием ряда локальных уровней поддержки делает актуальным поддержку в районе 2670 пунктов и консолидацию в диапазоне 2670-2720 на этом уровне. В случае развития нисходящей тенденции и пробития поддержки 2670 пунктов следующая цель серединная линия восходящего канала и уровень 2565 пунктов, так же не исключаем отскок в район 2770 пунктов.
- Уровни сопротивления: 2975,92; 2862,04; 2770,00.
- Уровни поддержки: 2677,96; 2564,08; 2380,00; 2195,92; 2082,04.
ТрейдБерри – обзор рынка 25 февраля 2011 года
ТрейдБерри
Перед открытием
Международные трейдеры пресытились событиями на Ближнем Востоке и использовали стабилизацию цен на нефть, а также благоприятную техническую ситуацию в качестве повода для покупки акций. В результате, фьючерсы на индекс S&P 500 оттолкнулись от уровня 1300 пунктов и сегодня утром растут в пределах 0,5%. Торги на азиатских площадках сопровождаются преобладанием умеренно позитивных настроений. В итоге, в отличие от последних двух торговых сессий, в первой половине дня влияние внешнего фона на ситуацию на украинском рынке акций будет положительным. При этом говорить об устойчивости текущего роста преждевременно.
Комментарий трейдера
На украинском рынке акций продолжается ординарная коррекция. Масштаб снижения индекса УБ объясняется динамикой акций UNAF и запоздавшей реакцией отдельных участников рынка на распродажи в ликвидном сегменте украинского рынка. Активным трейдерам следует искать возможность для внутридневных покупок в финансовом секторе и секторе ГМК. При этом переносить любые позиции через выходные не рекомендуется. В случае с акциями "Укрнефть" спекулянты должны продолжить игру в "музыкальные стулья".
В фокусе
- UXH1. Сохранение хедж-позиции со стопом выше уровня 2880 пунктов.
- Индекс УБ. Для внутридневных спекуляций в расчете на отскок перепроданных ликвидных акций мы все еще предпочитаем акции ГМК, а также с интересом смотрим на акции банков.
iTrader – фондовый рынок: премаркет от iTrader (25.02.2011)
iTrader
Перед открытием торгов на украинском фондовом рынке сложился нейтральный внешний новостной фон. Мировые фондовые рынки торговались на негативной территории. Гражданская война в Ливии спровоцировала рост мировых цен на нефть и стала причиной потерь прибыли энергетических и строительных компаний. По итогам торгов на украинских торговых площадках индекс Украинской биржи снизился на 4,65%, индекс ПФТС потерял 3,62%. В лидерах снижения акции таких компаний, как Укрнафта (-8,03%), Стахановский вагоностроительный завод (-6,53%) и Райфайзен Банк Аваль (-6,29%). Незначительным ростом закончили торговую сессию акции Укртелекома (+0,39%).
Фондовые индексы США продолжили в четверг снижаться третью сессию подряд, так как инвесторов по-прежнему беспокоит нестабильность в Ливии и то, как вызванный ею рост цен на нефть может повлиять на восстановление экономики США. Во время торгов на Нью-Йоркской товарной бирже /New York Merchantile Exchange/ котировки фьючерсов на нефть достигли максимума 103,41 доллара, после чего снизились. Саудовская Аравия, Международное энергетическое агентство /МЭА/ и власти США заверили рынки, что имеются достаточные резервы, чтобы обеспечить бесперебойные поставки нефти. На фоне макроэкономических новостей прошлой торговой сессии основные индексы США закрылись разнонаправлено. Dow Jones просел на 0,31, NASDAQ вырос на 0,55%, S&P 500 снизился на 0,10%.
Европейские торговые площадки открылись на положительной территории и торгуются в зеленой зоне. Торги на российских площадках также проходят на положительной территории. Индекс RTSI открылся ростом 0,5%, ММВБ ростом на 0,83%.
Сегодня новостной фон будет насыщен показателями изменений макроэкономических индексов стран Евросоюза и США. В первой половине дня инвесторам необходимо обратить внимание на публикацию ВВП Великобритании. Следом за ВВП будет опубликовано изменение индекса производственных капиталовложений Англии и изменение индекса потребительских цен Германии. Во второй половине торговой сессии ожидается публикация ВВП США, изменение индекса цен ВВП США, а также изменение индекса настроений Мичиганского университета, который измеряет уровень доверия потребителей и уровень экономической активности. Это один из главнейших индикаторов, который помогает спрогнозировать потребительские расходы, что играет важную роль в общей экономической деятельности.
ИГ "Сократ" – обзор рынка и комментарии по актуальным новостям 25.02.2011 года
ИГ "Сократ"
В четверг, 24 февраля, украинские фондовые биржи закрылись сильным гэпом вниз. Согласно результатам торгов, индекс Украинской биржи снизился на 4.65%, оказавшись на уровне 2699.61 пункта, а индекс ПФТС – на 3.62% до уровня 1079.76 пункта. Среди предприятий индексной корзины наибольшее снижение было зафиксировано по акциям Укрнафты (-8.03%), также сильное снижение показали акции банков – Райффайзен Банк Аваль (-6.29%), Укрсоцбанк (-5.36%). Рост наблюдался только по акциям Укртелекома (+0.39%) на фоне ожидания официального объявления о приватизации.
Биржи Европы и США закрылись разнонаправленным движением индексов. Поддержку рынку оказала статистика по рынку труда из США, которая оказалась лучше прогнозов. Так, число первичных заявок на пособие по безработице в США за прошедшую неделю сократилось до 391 тыс., тогда как аналитики ожидали, что число заявок составит 400 тыс. В то же время на настроениях инвесторов продолжает негативно сказываться нестабильная ситуация на Ближнем Востоке.
Сегодня будут опубликованы предварительные данные по ВВП еврозоны за IV квартал, а также значение индекса потребительских настроений, рассчитываемого Университетом Мичигана, за февраль и предварительная оценка ВВП за IV квартал по США.
НКРЭ сократила установленную мощность Западэнерго [ZAEN UK] на 100 МВт
Национальная комиссия по регулированию электроэнергетики (НКРЭ) сократила установленную мощность энергогенерирующей компании Западэнерго на 100 МВт до 4607.5 МВт.
Наше мнение: Мы считаем эту новость НЕЙТРАЛЬНОЙ для Западэнерго в связи с тем, что компания не использует максимальную загрузку мощностей.
Полная версия обзора (pdf, 319 Kb).
Concorde Capital – утренний обзор рынка 25.02.2011 года
Concorde Capital
Внешний фон для начала торгов в пятницу, 25 февраля, нейтральный. Фондовые торги в Европе и США закрылись понижением основных индексов, по итогам торгов английский FTSE100 снизился на 0,06% до отметки 5940,75 пунктов, а индекс Dow Jones упал на 0,31% до отметки 12068,50 пункта. Продолжает оказывать давление на инвесторов эскалация напряженности в Ливии и слабая статистика по продажам домов в США на первичном рынке упали.
На торгах в Азии наблюдается позитивная динамика, японский индекс Nikkei225 прибавляет 0,71%, а китайский Shanghai Composite в плюсе на 0,05%. Фьючерсы на ведущие американские индексы торгуются с повышением 0,1-0,2%.
Цены на промышленные металлы немедленной поставки по итогам сессии четверга изменились разнонаправлено и составили: алюминий - 2491 долл./т (+0,06%), медь - 9440 долл./т (-0,54%), никель - 27680 долл./т (-2,16%), цинк - 2426 долл./т (-0,96%). Рынки продолжает лихорадить из-за ситуации в Ливии, что привело нефть выше отметки 100 долларов за баррель. На сегодня апрельский контракт за баррель марки WTI торгуется на отметке $98,44. Золото торгуется на уровне в $1406,98 за тройскую унцию. Евро продолжает укрепляться на фоне ожиданий ужесточения монетарной политики и положительной макроэкономической статистики. Торги по паре EUR/USD торгуется рядом с отметкой 1,38.
Ожидаем увидеть торговую сессию на украинских и западных площадках на нейтральной территории. Сегодня в 11-30 выходят данные по росту ВВП Великобритании за 4 кв. В 14-00 ждем статистики из Германии по индексу потребительских цен. В 15-30 будет опубликован отчет по ВВП США за 4 кв. А в 16-55 Университет Мичигана представят отчёт с окончательными данными по индексу потребительского доверия США за февраль.
ИК "ИФГ Капитал" - Развитые рынки корректируются вверх
Как полагает аналитик "ИК "ИФГ Капитал" Сидоров Алексей, сегодня весьма вероятным на мировых рынках является техническая коррекция вверх. Фактор, оказывающий давление на котировки большинства акций - рост цен на нефть был частично нивелирован увеличением запасов нефти в США и информацией о начале переговоров с Саудовской Аравией об увеличении добычи нефти, а также заявление одного из чиновников королевства пообещавшего в случае необходимости увеличить добычу нефти.
Накануне европейские фондовые индексы в основном находились в красной зоне. Корпоративная отчётность была противоречивой. Порадовали инвесторов отчёты третьего по величине банка Франции Credit Agricole, крупнейшей в Европе страховой компании Allianz SE. Хуже ожиданий оказались отчёты британского банка Royal Bank of Scotland и немецкой энергетической компании RWE AG.
Американские индексы показали разнонаправленную динамику. Рост показал только индекс высокотехнологичных компаний- Nasdaq. Слабые макростатистические индикаторы и неблагоприятные внешнеполитические факторы не компенсировались хорошей корпоративной отчётностью. Лучше ожиданий оказались отчёты автомобилестроительного концерна General Motors и крупнейшей ипотечной компании США Fannie Mae.
Индекс РТС, поддержанный нефтяными котировками, на открытии демонстрирует рост. Официальная цена нефти Brent на электронной товарной бирже InterContinental Exchange Futures Europe (IСE Futures Europe) по итогам торгов 23 февраля 2011 г. повысилась на 0,11 долл. и составила 111,36 долл./барр.
Официальная цена нефти WTI (Light Sweet) на срочной товарной бирже New York Mercantile Exchange (NYMEX) в г. Нью-Йорке по итогам торгов 24 февраля 2011 г. понизилась на 0,82 долл. и составила 97,28 долл./барр.
Украинские фондовые индексы вчера продемонстрировали снижение. Индекс УБ снизился на 4,65 % (2699,61 пунктов), индекс ПФТС потерял 3,83 % (1077,48 пунктов).
Фьючерс на индекс УБ -UX-3.11 .Технический анализ. На четырёхчасовом таймфрейме цена находится под индикатором Параболик. Осцилляторы дают сигнал на продажу. Вместе с тем, Стохастик разворачивается вверх на минимальном значении. Наблюдается нисходящее движение.
На часовом таймфрейме цена находится под индикатором Параболик. Осцилляторы не дают однозначных сигналов. Тренд нисходящий.
Сегодня на рынке наиболее вероятен боковой тренд и консолидация. По итогам торгов рост и падение равновероятны.
Сегодня востребованной рынком станет новость о включении ОАО "Мотор Сич" в список предприятий самолетостроительной отрасли, которые получают государственную поддержку согласно постановлению Кабмина № 124 от 2 февраля 2011 г. Мы считаем данную новость позитивной для акций эмитента и считаем, что сегодня данная бумага будет выглядеть лучше рынка.
Как прогнозируют в аналитическом департаменте "ИК " ИФГ Капитал" сегодня по результатам первой половины торговой сессии индекс УБ будет находиться в зелёной зоне. При однозначных позитивных сигналах с США украинский рынок покажет рост.
По состоянию на 10:43 индекс УБ показывает рост (+0,37 %) на фоне роста российских и европейских индексов. Прогноз подтверждается. Макростатистика из США сегодня может внести большие корректировки в поведение индексов в ходе торговой сессии.
Ознакомиться с ежедневной аналитикой ведущих инвестиционных компаний можно также на форуме биржи.
