Дмитрий Макаренко, руководитель отдела поддержки клиентов интернет-трейдинга Dragon Capital
Итоги дня: UX +0,50% (1399,14)
28 апреля Индекс UX закрылся на отметке 1399,14 п., повысившись за день на 0,5%. Объем торгов на фондовом рынке составил 32,2 млн. грн., из них на рынке заявок — 3,7 млн. грн., на рынке котировок — 0,06 млн. грн., а на рынке РЕПО — 27,5 млн. грн. Участники срочного рынка наторговали 12,1 млн. грн. Значение июньского фьючерса UX-06.12 составило 1396,60 п., прибавив за день 0,69% (бэквордация составила -2,54 п.).
В тройку лидеров по оборотам вошли акции Центрэнерго (0,52 млн. грн.), Енакиевского метзавода (0,50 млн. грн.) и Донбассэнерго (0,36 млн. грн.). Среди бумаг индексной корзины, которые завершили день на отрицательной территории, оказались бумаги Авдеевского коксохимического завода (-0,51%), Енакиевского метзавода (-0,46%) и Мотор Сичи (-0,18%). В лидерах роста были акции Донбассэнерго (+3,21%), Азовстали (+1,61%) и Райффайзен Банка Аваль (+0,87%).
В течение всей субботней торговой сессии украинский фондовый рынок торговался разнонаправленно. Объемы торгов на рынке по-прежнему остаются на рекордно низких уровнях. Украинские площадки, в связи с отсутствием идей, полностью повторял динамику российских индексов, завершив торги незначительным ростом.
В среду, несмотря на слабые макроэкономические данные, фондовые рынки Европы открылись гэпом вверх и торговались в основном выше нулевой отметки. Причиной такого оптимизма была новость о повышении рейтинга Греции агентством S&P с «SD» до «CCC» после завершения реструктуризации госдолга. Однако надолго оптимизма европейцам не хватило. В середине дня стало известно, что число безработных в Германии неожиданно выросло в апреле на 19 тыс. человек, хотя ожидалось снижение на 10 тыс., а уровень безработицы вырос с 6,7% до 6,8%. При этом индекс производственной активности в еврозоне упал с 47,7 до 45,9 п. (прогноз — 46 п.). Стоит отметить, что индикатор снижается уже 9 месяцев подряд. Также инвесторов разочаровали индексы PMI Германии и Франции, которые в апреле сократились по сравнению с прежним месяцем.
Американские индексы открылись в «красной зоне» — трейдеров крайне разочаровала статистика по рынку труда, которая была опубликована до начала торгов. По оценке аналитической компании ADP Employer Services, количество рабочих мест в частном секторе в апреле выросло на 119 тыс., что стало ниже консенсус прогноза в 170 тыс. (рост в феврале и марте был также пересмотрен в сторону понижения). Сразу после публикации данных от ADP европейские индексы ушли в минус (0,5-0,8%). Позже были опубликованы данные по объему производственных заказов, которые показали снижение в марте на 1,5% (прогноз составлял –1,6%). "Черное золото" также показало негативную динамику на данных Министерства энергетики США по запасам нефти, которые выросли на прошлой неделе на 2,84 млн. барр. (прогноз +2,5 млн. барр.).
Инвесторы также негативно отреагировали на выступления представителей ФРБ, снизивших ожидания по новым QE. Особенно запомнились слова главы ФРБ Далласа Р. Фишера о том, что текущий уровень ликвидности находится выше, чем необходимо. А президент Федерального резервного банка Ричмонда Джеффри Лэкер заявил во вторник, что Центральному банку, вероятно, потребуется повысить ставки в середине 2013 года для решения вопроса с инфляцией. По его словам, повышение ставок будет вполне выполнимым, и можно будет добиться снижения инфляционных ожиданий. В настоящее время инфляция находится "на хорошем уровне", и она, вероятно, будет оставаться около 2%, добавил Лэкер. Он также вновь указал на то, что выступает против дополнительного денежно-кредитного стимулирования, заявив, что этот путь приведет к повышению инфляции, и, вероятно, не будет способствовать процессу роста экономики. На этом фоне основные биржи США не смогли продолжить рост и перешли в "красную" зону.
Для украинского фондового рынка конъюнктура складывается умеренно-негативная, и мы не ожидаем масштабных покупок вплоть до окончания майских праздников. Наш рынок отстает от западных площадок, и это обусловлено нехваткой ликвидности. Расклад на рынке не меняется, риски остаются прежними: европейский долговой кризис остается доминирующим, все внимание обращено на статистику. Какого-либо глобального события, которое могло бы сломить отрицательную динамику, пока нет.
Сегодня ситуация на азиатских площадках диаметрально противоположна вчерашней, за исключением лишь того, что торги не проводятся в Японии в связи с празднованием Дня конституции. Сегодня в КНР вышел индекс PMI для непроизводственной сферы за апрель, показатель снизился с 58 до 56,1 п.
6 мая пройдет второй тур выборов президента Франции (за лидерство поборются действующий глава страны Николя Саркози и социалист Франсуа Олланд) и парламента Греции (глава ЦБ Греции не исключает риска замедления реформ после выборов и возможности выхода страны из еврозоны), что создает на рынках некоторую нервозность.
Внешний фон перед открытием
Внешний фон на данный момент складывается смешанный. Американские площадки после закрытия нашей основной сессии в среду немного отскочили наверх. Азиатские рынки сегодня торгуются преимущественно на отрицательной территории. Фьючерс на индекс SP500 с утра торгуется около нулевой отметки. На момент написания комментария российские площадки снижаются: РТС падает на 0,31%, индекс ММВБ — на 0,17%. Все это дает основание предположить, что при сохранении текущего фона открытие торгов пройдет немного ниже уровня закрытия субботы.
Важная статистика сегодня
12:00 — Индекс цен производителей, м/м, март (еврозона)
14:45 — Ключевая ставка ЕЦБ, май (еврозона)
15:30 — Ежемесячная пресс-конференция главы ЕЦБ (еврозона)
15:30 — Количество первичных обращений за пособием по безработице, тыс., на 27 апреля (США)
15:30 — Затраты на рабочую силу, 1 квартал (США)
17:00 — Индекс деловой активности в сфере услуг от ISM, апрель (США)
Технический анализ: фьючерс S&P500
Несмотря на небольшое снижение в среду, в целом на всем американском рынке был день консолидации. Котировки фьючерса на индекс S&P500 пытались удержаться выше рубежа 1400 п. Утренняя просадка к концу сессии была частично выкуплена. Индекс по-прежнему находится в рамках восходящего канала с осени 2011 года.
Трендовые индикаторы на длинных тайм-фреймах все также преимущественно смотрят наверх. Осцилляторы признаков перекупленности и медвежьих дивергенций не показывают, и, соответственно, не мешают продолжению восходящего движения. Однако на фоне выходившей в последнее время сильно негативной макроститистики, ожидать дальнейшего роста не совсем этично. Сценарий роста будет оставаться актуальными до тех пор, пока котировки находятся выше отметки 1390 п. Если же этот рубеж будет пройден, то возврат на 1360 п. будет практически неизбежным.
Дневной график фьючерса S&P500
С уважением,
Dragon Capital
____________________
Центр обслуживания частных инвесторов
Киев, ул. Б.Хмельницкого, 17/52А (карта проезда)
Тел./факс: (044) 495-55-44
Email: [email protected]
Поддержка интернет-трейдеров
Тел.: (044) 490-71-26, 281-27-26
Email: [email protected]
Этот материал носит исключительно информационный характер и не может рассматриваться как рекомендация, предложение или побуждение приобретать или продавать ценные бумаги, а также другие финансовые инструменты. Оценки, взгляды и прогнозы в данном материале отражают наше видение ситуации на момент публикации и могут измениться без предварительного уведомления. Ни при каких обстоятельствах Dragon Capital или кто-либо из его сотрудников, или какая-либо компания, которая связана с Dragon Capital, или кто-либо из сотрудников такой компании, не несут ответственность за действия или бездействие какого-либо лица на основании этого материала, а также за какие-либо убытки или ущерб, которые могут возникнуть в результате этих действий или бездействия.
Приложения к материалу:
