Аналітика та новини фондового ринка

Итоги дня: UX -1,48% (1107,93 п.)

Большая часть вчерашней торговой сессии на Украинской бирже проходила под знаком абсолютного нежелания инвесторов предпринимать какие-либо активные действия. Казалось, украинский рынок акций замер в ожидании дальнешего развития ситуации на глобальных рынках, продолжая пребывать в состоянии некоторой растерянности накануне выхода важнейших макростатистических данных из Китая. В течение дня ситуация на мировых площадках не оказывала существенного влияния на ход торгов и лишь открытие американских площадок на отрицательной территории добавило негативных эмоций украинским инвесторам, а наиболее впечатлительных вынудило к продажам ликвидных активов.

Таким образом, Индекс UX закончил торговую сессию на отметке 1107,93 п., потеряв за день 1,48%. Объем торгов фондового рынка составил всего 25,2 млн. грн. (на рынке заявок — 6,8 млн. грн., на рынке РЕПО — 17,8 млн. грн.), срочного — 51,4 млн. грн. Ближний фьючерсный контракт UX-09.12 подешевел на 0,94% до 1123,2 п., спрэд составил +15,27 п.

По итогам торговой сессии в тройке лидеров по объемам оказались акции Центрэнерго (1,3 млн. грн.), Мотор Сичи (1,2 млн. грн.) и Алчевского МК (0,9 млн. грн.). Значения большей части индексных бумаг изменились в сторону понижения, и лишь бумагам Райффайзен Банка Аваль удалось закрыть день с повышением, увеличив свою капитализацию на 0,29%.

В четверг на глобальных площадках преобладали негативные настроения в течение большей части торговой сессии. Кажется, после публикации протоколов заседания ФРС биржевые игроки теряют надежду на то, что уже в ближайшее время американский регулятор прибегнет к дополнительным мерам поддержки экономики страны и пока не находят новых драйверов для движения вверх. Добавили неопределенности ожидания публикации корпоративных отчетностей крупнейших финансовых компаний в США и ключевых данных по китайской экономике за минувший квартал, которые могут показать минимальный за последние три года рост ВВП.

Вышеперечисленные факторы стали вчера определяющими, а изменить настроение инвесторов не смогли в течение дня ни макростатистика из Европы (где промпроизводство неожиданно выросло на 0,6%), ни позитивная новость с долгового рынка о размещении Италией векселей по верхней границе диапазона с уменьшением их доходности, ни вышедшая намного лучше консенсус-прогноза статистика по американскому рынку труда (число первичных обращений за пособиями по безработице в США за прошлую неделю сократилось до 350 тыс.).

Внешний фон перед открытием

Украинский рынок акций открывается сегодня на нейтральном внешнем фоне. Американские площадки смогли отыграть часть потерь к закрытию торговой сессии: индексы Dow Jones и S&P понизились на 0,25% и 0,5% соответственно, Nasdaq потерял немного больше — 0,75%. Правда, сегодня утром за океаном фондовые площадки понемногу восстанавливаются — американские фьючерсы торгуются с повышением в пределах 0,3%.

В пятницу утром долгожданную макроэкономическую статистику опубликовал Китай. Ожидаемо, ВВП страны во втором квартале вырос всего на 7,6%, что оказалось чуть хуже прогноза. Объем розничных продаж страны в июне показал рост на 13,7% (прогноз — 13,4%), а объем промышленного производства за этот же период поднялся на 9,5% (прогноз — 9,8%). Возможной негативной реакции со стороны региональных площадок на эти данные не последовало, цифры были ожидаемы и разочарования инвесторов не вызвали.

На азиатских площадках основные фондовые индикаторы торгуются сегодня с минимальным повышением. Индекс Hang Sang на момент написания комментария прибавляет 0,3%, японский Nikkei вырос на 0,05%. На фоне восстановления цен на нефть и стабилизации курса национальной валюты российские площадки начали торговую сессию с уверенного роста в пределах 1%.

На европейских площадках ожидается нейтральное открытие. Внешний позитив будет нивелирован последним решением агентства Moody’s, которе понизило сегодня рейтинг госооблигаций Италии на две ступени до Baa2 и сохранило негативный прогноз.

Мы ожидаем спокойного открытия украинского рынка акций при незначительной торговой активности. Инвесторы будут проявлять осторожность вплоть до обеда, ожидания выхода квартальной отчетности крупнейших американских банков. Так, JP Morgan Chase представит свои квартальные результаты в 14:00, Wells Fargo отчитается в 15:00.

Также Италия размещает сегодня свои суверенные облигации, и результаты аукциона могут повлиять на настроения инвесторов на европейских площадках.

Важная статистика сегодня

12:00 — Индекс опережающих экономических индикаторов, май (Великобритания)

15:30 — Индекс цен производителей, июнь (США)

16:55 — Индекс потребительского доверия от университета Мичиган(предв.), июль(США)

12:00 — Аукцион по размещению 10-летних государственных облигаций (Италия)

Дмитрий Макаренко, руководитель отдела поддержки клиентов интернет-трейдинга Dragon Capital

Технический анализ: фьючерс S&P500

В четверг наблюдалась настоящая бойня между «быками» и «медведями» за нижнюю границу текущего восходящего канала, которая завершилась ничьей. С самого открытия сессии продавцы продавили котировки ниже ключевой отметки 1330 п., однако закрепиться ниже восходящей трендовой линии им так и не удалось. Закрытие дня проходило на пограничной территории, у отметки 1330,25 п.

Исход битвы между «быками» и «медведями» еще не определен. Котировки фьючерса на индекс S&P500 снижаются уже на протяжении шести сессий подряд, и чисто с технической точки зрения у «быков» есть все шансы попытаться оформить локальный отскок наверх.

Но я бы в этом раунде сделал ставку на «медведей». Исход этой «кровавой битвы» будет определен сегодня (в пятницу 13-го) после публикации квартального отчета крупнейшего банка Уолл Стрит, JP Morgan. Напомним, что 10 мая этого года гендиректор банка Джеймс Даймон, проинформировал общественность о том, что банк потерял на своих торговых операциях, связанных с кредитными деривативами, порядка 2 млрд. долл., и признал, что это произошло из-за ошибочной стратегии. А спустя некоторое время Даймон уже осторожно высказался в том духе, что сумма убытков в перспективе может и удвоиться. По мнению большинства экспертов, убытки по данной сделке могут составить около 6-7 млрд. долл. (прибыль банка за первый квартал составила 5,4 млрд. долл.). Негативный отчет за второй квартал однозначно окажет негативное влияние на весь банковский сектор, который с легкостью потянет индекс S&P500 на отрицательную территорию. Наш среднесрочный взгляд по-прежнему остается преимущественно медвежьим.

Дневной график фьючерса S&P500

С уважением,
Dragon Capital
____________________

Центр обслуживания частных инвесторов
Киев, ул. Б.Хмельницкого, 17/52А (карта проезда)
Тел./факс: (044) 495-55-44
Email: [email protected]

Поддержка интернет-трейдеров
Тел.: (044) 490-71-26, 281-27-26
Email: [email protected]

Этот материал носит исключительно информационный характер и не может рассматриваться как рекомендация, предложение или побуждение приобретать или продавать ценные бумаги, а также другие финансовые инструменты. Оценки, взгляды и прогнозы в данном материале отражают наше видение ситуации на момент публикации и могут измениться без предварительного уведомления. Ни при каких обстоятельствах Dragon Capital или кто-либо из его сотрудников, или какая-либо компания, которая связана с Dragon Capital, или кто-либо из сотрудников такой компании, не несут ответственность за действия или бездействие какого-либо лица на основании этого материала, а также за какие-либо убытки или ущерб, которые могут возникнуть в результате этих действий или бездействия.

• Изображение   (jpg, 56 Кб)