Обзор рынка

Компания "Сигнифер Онлайн" - обзор перед открытием рынка 21.05.2010 года

Компания "Сигнифер Онлайн"
Александр Куренной, аналитик

Распродажа на отечественном рынке продолжится

В четверг, фондовые торги в США закончились сильным снижением ведущих индексов (S&P 500 –3,898%, DJIA –3,603%, NASDAQ 100 –3,913%). Кроме негатива из Еврозоны, давление на рынок оказала макроэкономическая статистика: рост первоначальных требований о выплате пособия по безработице на 25 тыс. (эксперты ожидали снижение в размере 6 тыс.) и снижение индекса ведущих экономических индикаторов США на 0,1%, в то время как ожидался рост данного показателя на 0,2%.

Торги акциями в Европе, вчера 20 мая, начались в зеленой зоне, однако вскоре позитивная тенденция была сломлена. Рынок остро отреагировал на начало всеобщей 24-и часовой забастовки в Греции, направленной против запланированных правительством мер сокращения государственных расходов. Данные вышедшей макроэкономической статистики оказались неоднозначны, и не смогли оказать рынку никакой поддержки. В итоге основные фондовые индексы Еврозоны закончили торговый день падением (DAX –2,017%, CAC 40 –2,254%, FTSE –1,647%).

Утром в пятницу, 21 мая, европейская валюта укрепляется по отношению к доллару (EUR/USD 1,2631, +1,307%) – сегодня министры финансов ЕС соберутся на заседании в Брюсселе для выработки дополнительных мер по сдерживанию долгового кризиса. Нефть немного дорожает (Brent $71,446/барр, +0,325%; Light $70,47/барр, +0,454%), а золото сдает свои позиции и торгуется на уровне $1178,7/унц (–0,833%). Азиатские фондовые индексы продемонстрировали дружное снижение на открытии торговых сессий, а на данный момент двигаются разнонаправлено (Nikkei225 –2,353%, Hang Seng –0,169%,CSI 300 +0,885%, KOSPI –1,834%, ASX200 –0,361%).

Внешний фон перед открытием украинских площадок – умеренно негативный, начало торговых сессий ожидается в красной зоне. Вряд ли у отечественных игроков сегодня появится желание покупать, учитывая предстоящие длинные выходные, так что распродажа продолжится.

Сегодня выходит мощный блок макроэкономической информации из зоны евро, который может оказать некоторую поддержку рынку:

09:00 KYV: ВВП Германии за I квартал;
10:00 KYV: индекс деловой активности в производственном секторе Франции за май;
10:00 KYV: индекс деловой активности в сфере услуг Франции за май;
10:30 KYV: индекс деловой активности в производственном секторе Германии за май;
10:30 KYV: индекс деловой активности в сфере услуг Германии за май;
11:00 KYV: индекс настроений в деловых кругах Германии за май;
11:00 KYV: платёжный баланс Еврозоны за апрель;
11:00 KYV: индекс деловой активности в производственном секторе Еврозоны за май;
11:00 KYV: индекс деловой активности в сфере услуг Еврозоны за май;
11:30 KYV: денежная масса Великобритании М4 за апрель;
11:30 KYV: чистые заимствования государственного сектора Великобритании за апрель;
11:30 KYV: число выданных разрешений на ипотечное кредитование Великобритании за апрель.

"Гайнсфорт-онлайн" - обзор рынка 20.05.2010 года

"Гайнсфорт-онлайн"

Индекс S&P 500 потерял 3,9 процента. Индекс DAX просел на 2,2 процентов. Украинская биржа рухнула на 11 процентов, показав объем торгов в сто четыре миллиона.

Рекомендации:

Панические распродажи продолжаются на всех фондовых площадках. Участники рынка по прежнему выходят капитал из рисковых капиталов. Однако необходимо отметить тенденцию снижения стоимости защитных активов, что служит первым сигналом конца коррекции. Отечественный фондовый рынок продолжает рушиться пробив линию сопротивления у 1800 пунктов. Следующий уровень сопротивления находится у значения 1 300пунктов по индексу Украинской биржи.

Инвесторам рекомендуем оставаться вне рынка.

Данный материал, включая приведенные рекомендации, имеет исключительно аналитический характер и не имеет целью побудить клиента к покупке или продаже ценных бумаг. Предоставленный обзор основан на информации, доступной на момент выхода обзора. Gainsfort online считает источники этой информации надежными, но не гарантирует, что предоставленная ими информация является исчерпывающей и абсолютно точной.

ИГ "АРТ-Капитал" – обзор рынка 20.05.2010 года

ИГ "АРТ-Капитал"

Отсутствие покупателей

Начало сессии на УБ 20 мая выдалось оптимистичным: отечественные инвесторы рассчитывали на отскок после падения в среду и попытались поднять рынок вверх, чему способствовало открытие в "плюсе" европейских и российских бирж. Вскоре после открытия торгов на УБ рост индекса достиг более 2%, однако уже через час падение составило 4.6% и далее рынок продолжил масштабную коррекцию вниз. Падение спровоцировано снижением мировых площадок, негативно отреагировавших на падение цен на сырьевых рынках. В течении дня индекс продемонстрировал падение до 12.37% на фоне продолжения снижения евро, но к вечеру отыграл падение и торги завершились на отметке 1643.45 (-11.62%) при объеме торгов в 104.6 млн. грн. Лидерами падения стали Укрнафта (UNAF -14.22%), металлургические предприятия: Алчевский металлургический комбинат (ALMK -14.43%), Азовсталь (AZST -14.83%), Енакиевский металлургический завод (ENMZ -14.36%), а также весь банковский сектор: Укрсоцбанк (USCB -15.8%), банк "Аваль" (BAVL -13.12%) и банк "Форум" (FORM -12.7%). Несмотря на отсутствие голубых фишек в "зеленой" зоне стоит отметить акции Авдеевского коксохима (AVDK), которые сумели проторговаться выше рыночной динамики на уровне -0.41% благодаря спекуляциям о возможной выплате дивидендов, решение о которой может быть принято на предстоящем собрании акционеров 10 июня. Негативная динамика на мировых рынках капитала привела к активной продаже украинских бумаг нерезидентами, при этом инвесторы-резиденты под влиянием сложившейся ситуации также начали в массовые распродажи. В результате, с начала мая индекс Украинской биржи похудел на 31.7%  и на 36.8% от исторического максимума (2599.45).

Американские индексы в четверг закрылись снижением больше чем на 3% на опасениях, что европейский долговой кризис отправит экономику Европы в рецессию и неутешительных данных по первичным заявкам по безработице в США. Число американцев, подавших первичные заявки по безработице, выросло до 471 тыс. против 446 тыс. на прошлой недели. В результате негативных экономических данных Dow Jones Industrial Average упал на 367 пунктов, или 3.6%. Nasdaq потерял 94 пункта (-4.11%), а S&P 500 снизился на 43 пункта (-3.9%).  На протяжении дня американский рынок был еще слабее, но успел отыграть потери как только евро незначительно отыграло утреннее падение к доллару. В целом ощущается обостренное чувство нервозности и паники, а рынки постоянно тестируют технические уровни сопротивления.

В течение дня на валютном рынке наблюдалась повышенная волатильность, рост евро несколько раз сменялся падением. В конечном результате, евро набрал 1.46%  по отношению к доллару. В течение последних нескольких дней евровалюта усилилась после погружения до 4-летнего минимума 1.22 в понедельник. Переживая кризис недоверия, евро может кратковременно отскочить на значительном объеме коротких позиций, но устойчивый рост не предвидится.

Цена на нефть марки "light crude" торгуется на уровне $70.5 за баррель, в то время как цена на золото упала на $9.7 до $1183.4 за унцию.

Актуальные новости:

• Верховная Рада освободила импортируемый природный газ от уплаты НДС
• Верховная Рада решила ослабить ограничения на валютное кредитование
• Парламент повысил акцизы на табачные изделия, бензин и алкоголь
• Украина в апреле нарастила выпуск стали на 39%, заняв 9-е место в мировом рейтинге
• "Укртелеком" показал убыток

Перед открытием сформировался позитивный внешний фон: российский ММВБ на открытии продемонстрировал рост на +1.13%, цены на нефть марки Light Sweet торгуется выше $70, фьючерсы на американские индексы находятся в "зеленой" зоне, евро повышается против американского доллара на 0.79%.

На открытии ожидаем сдержанный рост. Хотя все американские  фьючерсы в "плюсе" 0.5%, но европейские – в "минусе" 0.5%.

Комментарии:

• Pamodzi Investments Ltd. планирует объем продаж и сервиса самолетов КБ "Антонов" в Африке на сумму $1 млрд. в течение 3 лет
• НКРЭ пересмотрела тарифы 36 энергопоставляющим компаниям

Pamodzi Investments Ltd. планирует объем продаж и сервиса самолетов КБ "Антонов" в Африке на сумму $1 млрд. в течение 3 лет

Южноафриканская Pamodzi Investments Ltd. будет представлять КБ "Антонов" в Африке с целью продажи и обслуживания самолетов АН. Компания Pamodzi Investments Ltd. оценивает объем продаж самолетов и сервиса на сумму 1 млрд в течение 3 лет. Как заявляет компания, в ноябре прошлого года Южная Африка отменила контракт с Airbus на поставку 8-ми военных перевозчиков 400M из-за их дороговизны. Украинские же самолеты АН на 60% дешевле мировых аналогов. Также Pamodzi Investments Ltd. намерена обслуживать существующие самолеты АН во всей Африке –  на сегодняшний день их насчитывается около 200 единиц. Согласно соглашению Антонов также предоставит своих технических специалистов, которые будут обучать коллег из ЮАР обслуживанию самолетов АН.

Комментарий: Продажи самолетов АН на территории Африки увеличивают объем продаж двигателей к ним, которые производятся запорожской компанией "Мотор Сич".  Стоимость двигателя может составлять порядка 10-13% от стоимости самолета, так что продажи самолетов в Африке в результате партнерства КБ "Антонов" и Pamodzi Investments Ltd. могут принести до $130 млн. в течение последующих 3-х лет. Помимо краткосрочной перспективы, представительство КБ "Антонов" в Африке повышает их привлекательность, так как на данный момент единственным недостатком дешевых украинских самолетов является недостаток в их модернизации и техническом обслуживании. Мы подтверждаем нашу рекомендацию покупать акции MSICH с целевой ценой на 12-месяцев $465 (3683 грн).
Алексей Андрейченко

НКРЭ пересмотрела тарифы 36 энергопоставляющим компаниям

Национальная комиссия регулирования электроэнергетики (НКРЭ) пересмотрела тарифы 36 энергопоставляющим компаниям, в том числе всем облэнерго, на поставку и передачу электроэнергии по регулируемому тарифу, которые вступят в силу с 1 июня.

Как установила комиссия, в 2009 году ряд компаний превысили плановые показатели полезного отпуска электроэнергии на 5% и более, что было обусловлено, в частности, ростом ее потребления промышленностью. В связи с этим НКРЭ решила перераспределить эти средства между расходами каждой из энергокомпаний на передачу/поставку электроэнергии пропорционально их операционным расходам, предусмотренным в действующих тарифах.

Комментарий: В целом по большинству компаний тарифы были увеличены, отметим значительное повышение тарифов для Волынь- (VOEN), Житомир- (ZHEN), Кировоград- (KION), Николаев- (ПФТС: MOEM), Херсон- (HOEN) и Черкасыоблэнерго (CHON), а также для Крыменерго (KREN) и Киевэнерго (KIEN) - Позитивно.

Однако, поскольку НКРЭ оставила средневзвешанный тариф на электроэнергию неизменным, были значительно снижены тарифы для Днепро- (DNON), Прикарпатье- (PREN), Черниговоблэнерго (CHEON), что негативно для акций данных компаний.

ООО "ИК Велес Капитал" – обзор рынка 21.05.2010  

ООО "ИК Велес Капитал"

ПЕРЕД ОТКРЫТИЕМ РЫНКА

Вчерашние торги, под давлением внешнего негатива, завершились значительным снижением всех котировок и индексов, инвесторы распродавали свои акции и стремились выйти в "кэш" по любым ценам. Такое состояние на рынке продолжается уже на протяжении всей недели. Вчера индекс УБ "медведи" утащили до уровней марта текущего года -11,62%, закрытие индекса на отметке 1643,45 при достаточно высоких объёмах в 104 602 676 грн., практически все торгующиеся акции просели значительно, более 10%.

Внешние новости не оставляют надежды на скорое восстановление баланса сил продавцов и покупателей. Сенат США в четверг одобрил законодательный пакет, предусматривающий самую радикальную с 30-х годов реформу финансового регулирования в США, в частности, создание новых госведомств, усиление контроля за деятельностью финансовых организаций, сообщает INTERFAX.RU. Курс евро к доллару вырос в пятницу до максимального уровня за неделю, поскольку участники рынка рассчитывают, что министры финансов ЕС выработают дополнительные меры по сдерживанию долгового кризиса в еврозоне, сообщило агентство Bloomberg. Нестабильность мирового финансового сектора усугубляет ситуацию на всех мировых площадках, однако торги на азиатских площадках, открывшись резким снижение, делают попытки восстановления позиций, евро прибавляет в росте третий день подряд, цены на металлы в зелёной зоне. Нефть торгуется в минусе, а фьючерсы на основные мировые индексы растут, фондовый рынок РФ открылся в плюсе.

Внешний фон, на момент открытия торгов определяется как негативный.

Большое количество статистических данных из Европы и Америки может повлиять на движение индексов.

ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ 

В четверг   индекс Украинской биржи UX закрылся на уровне 1643,45 падение к закрытию среды составило -11,62%, при достаточно высоком объем торгов  104 млн. грн. Ситуация продолжает развиваться по самому пессимистичному сценарию – индекс UX c начала мая потерял 35,50%. Текущий уровень значений UX 1630 находится ниже двухсот дневной скользящей средней МА(200), что позволяет говорить об завершении среднесрочного повышательного тренда.
На графике дневных  значений по трендовым индикаторам MACD(9) и Parabolic SAR мы можем наблюдать нарастающей силы понижательный тренд – растущие значения  ADX(7)=55. Осциллятор Stochastic Osc(7) повторно вошел  в зону перепроданности и пересек собственную МА(9), что сохраняет вероятность  продолжения  снижения.

Ожидаем относительную стабилизацию  на текущих уровнях 1750-1600, при  прохождении ниже 1600, следующий уровень поддержки 1415.

ГК "Гарант-Инвест" обзор рынка 20.05.2010 года

ГК "Гарант-Инвест"

В четверг, 20 мая, продолжились продажи на украинском рынке акций: индекс  UX снизился на 11,62% до 1643,45 пунктов. Негативные настроения на рынке сохранились под влиянием динамики на внешних площадках. В течение дня преобладали продажи со стороны институциональных инвесторов, а отсутствие покупателей усугубляло падение. На открытии торгов была предпринята попытка отскочить вверх, однако продавцы продолжили закрытие позиций. В ходе торгов негатив усиливался за счет данных макроэкономической статистики, которые оказались хуже ожиданий. Индекс цен производителей в Германии увеличился на 0,8% против ожиданий роста на 0,6%, розничные продажи в Великобритании выросли на 0,3%, совпав с прогнозом. Во второй половине дня неприятным сюрпризом для рынков стало сообщение о рост числа первичных требований по безработице до 471 тыс. против ожиданий в 440 тыс. Индекс потребительского доверия в Еврозоне составил "минус" 18 пунктов против ожиданий "минус" 15.

Лидерами снижения на UX оказались акции шахты "Комсомолец Донбасса" /SHKD/ - 42,50%, Дакор-Вест /DAKOR/ – 21,33% и Днепропетровского трубного завода /DTRZ/ – 20,01%. Наибольший объем торгов отмечен по акциям Авдеевского КХЗ /AVDK/ – 17,18 млн. грн., Мотор Сич /MSICH/ – 8,02 млн. грн. и Центрэнерго /CEEN/ – 7,68 млн. грн. Объем торгов акциями на UX составил 104,12 млн. гривен.

Мы ожидаем сохранение негативной динамики на украинском рынке акций на фоне замедления темпов снижения. Ценовые уровни наиболее ликвидных акций вернулись к значениям декабря – января, что делает их привлекательными для покупки. Мы полагаем, данный фактор будет способствовать активизации позиций локальных покупателей. Внешний фон является умеренно негативным. Снижение американских индексов превысило 3%, азиатские индексы снижаются на 1% - 2%. Позитивным является локальная стабилизация цен на нефть и укрепление евро до 1,255.

События

• "Укразализныця" подписала с Barclays договор о реструктуризации
• Украина может разместить евробонды в ближайшие недели
• Крюковский ВСЗ увеличил производство грузовых вагонов в 4 раза
• "Укртелеком" закончит первое полугодие с прибылью

Astrum Investment Management – обзоррынка 20.05.2010 года

Astrum Investment Management

На украинском фондовом рынке продолжился обвал

На украинском и международных фондовых рынках усилилась паника. Европейские индексы во время торговой сессии в четверг падали более чем на 3,5%, американские - более чем на 3%, а российские - более чем на 4%. Нефть подешевела более чем на 3%. Индекс УБ обвалился более чем на 10% второй день подряд. Сокращение составило 11,6%, до отметки 1 643 пунктов. Объем торгов на УБ составил 104 млн. грн., на уровне среды. Обвалились все металлургические акции: Алчевский меткомбинат упал на 14,4%, Азовсталь - на 14%. Из лидеров падения среди голубых фишек стоит также выделить Укрсоцбанк, который упал на 15%, и Укрнефть с падением на 14%. Отлично держались акции Авдеевского коксохима (-1%). Очевидно, что инвесторы паникуют, распродавая все что могут. Технически, коррекция в США может продлиться до 1 040 пунктов по S&P 500 - февральского минимума. Текущий уровень цен украинских акций неоправданно низкий, однако, паника может продлиться, что приведет к дальнейшим распродажам. Мы рекомендуем инвесторам дождаться стабилизации ситуации и начать покупки.
Константин Литвин

НОВОСТИ КОМПАНИЙ И ОТРАСЛЕЙ

НКРЭ пересмотрела тарифы облэнерго

На своем заседании 20 мая 2010 г. Национальная комиссия регулирования электроэнергетики (НКРЭ) скорректировала тарифы облэнерго на передачу и поставку электроэнергии.

Мнение Astrum: По данным НКРЭ, основной причиной для корректировки тарифов стало то, что в 2009 г. облэнерго передали больше электроэнергии, чем закладывалось НКРЭ в расчет тарифов для облэнерго, что привело к дополнительной прибыли облэнерго за прошлый год в размере 400 млн. грн. НКРЭ приняла решение направить эти средства на увеличение затрат облэнерго на оплату труда, что даст возможность увеличить фонд оплаты труда облэнерго в среднем на 6,8% в 2010 г. Поскольку пересмотр тарифов не должен повлиять ни на оптовую, ни на розничную цену электроэнергии, мы считаем эту новость НЕЙТРАЛЬНОЙ для акций облэнерго.
Ян Липчинский

Распадская может приостановить экспорт угля в Украину

Согласно пресс-релизу российской угольной компании Распадская (RASP RU: Н/Р), компания объявила форс-мажор из-за серьезной аварии на крупнейшем активе, Шахте Распадская, произошедшей 9 мая 2010 г. Руководство RASP ожидает, что в связи с простоем шахты продажи угля RASP в течение следующих 4 месяцев будут в три раза ниже, чем до аварии. Для минимизации негативных последствий для российского рынка, RASP планирует минимизировать экспорт угля. До аварии RASP отгружала до 760 тыс. т угольного концентрата в месяц, 65% из которых - на российский рынок. RASP является одной из крупнейших угольных компаний России, 40% компании принадлежат группе Евраз. В 1Кв10 RASP и подконтрольная Северстали Воркутауголь (VOUG RU: Н/Р) экспортировали в Украину 270 тыс. т и 350 тыс. т угольного концентрата.

Мнение Astrum: Мы считаем, что в ближайшие три-четыре месяца импорт угля из России в Украину сократится из-за снижения поставок RASP и VOUG. Это должно привести к увеличению дефицита угля в Украине и стимулировать рост внутренних цен на коксующийся уголь, еще на 10% в мае-июле. Таким образом, новость ПОЗИТИВНА для Ш/у Покровское (SHCHZ: ПОКУПАТЬ) и НЕГАТИВНА для неинтегрированных украинских меткомпаний, таких как ММК им. Ильича (ММКI: ПОКУПАТЬ) и ДМК им. Дзержинского (DMKD: ПОКУПАТЬ).
Юрий Рыжков

В 1Кв10 EBITDA МХП осталась неизменной, а чистая прибыль снизилась на 9% г/г

Вчера МХП представил неаудированные финрезультаты по результатам 1Кв10. За период чистый доход компании увеличился на 48% г/г до USD 200 млн. на фоне роста продаж курятины на 64% г/г до 83 тыс. тонн, что составляет 100% загрузки мощностей. В то же время, средняя цена продажи курятины осталась практически неизменной г/г на уровне 12,4 грн./кг. Прирост производства подсолнечного масла на 64% г/г до 49 тыс. т на фоне роста цен на 31% г/г также способствовал увеличению чистого дохода предприятия. В сегменте птицеводства (также включает производство куриных полуфабрикатов и подсолнечного масла) было сгенерировано 89% продаж компании.

На фоне растущих доходов, EBITDA компании осталась практически неизменной в годовом выражении на уровне USD 49 млн. (полностью сгенерирована в сегменте птицеводства), а маржа EBITDA снизилась на 12 п.п. г/г до 25%. Рентабельность компании снизилась за счет увеличения себестоимости курятины за счет "роста цен на кукурузу урожая 2009 г. сравнительно с необычно низкой ценой в 1Кв09, использования импортных яиц для загрузки мощностей Мироновской птицефабрики, и увеличения цен на подсолнечник, что привело к более высокой цене протеина". В 1Кв10 валовая рентабельность МХП в птицеводческом сегменте снизилась на 17 п.п. г/г до 25%. Чистая прибыль уменьшилась на 9% г/г до USD 35 млн. Согласно прогнозам менеджмента, в 2010 г. производство курятины компанией достигнет 340 тыс. т (рост на 25% г/г), а EBITDA составит USD 320 млн. (рост на 19% г/г).

Мнение Astrum: Мы считаем финрезультаты компании НЕЙТРАЛЬНЫМИ для котировок акции, поскольку, на наш взгляд, уменьшение рентабельности МХП было временным и маржи должны восстановится в 2Кв10-4Кв10. По нашим расчетам, в 1Кв10 себестоимость производства курятины на МХП выросла на 10% Кв/Кв до 8,2 грн./кг. Соответственно, валовая рентабельность компании в сегменте птицеводства снизилась в 1Кв10 на 4 п.п. до 25%. Прирост себестоимости на 47% был обусловлен увеличением цен на инкубаторное яйцо, так как компания импортировала 10% от общего потребления яиц. Тем не менее, влияние этого фактора ослабнет во 2Кв10-4Кв10, так как компания уже расширила инкубаторные мощности на Старинской птицефабрике и будет обеспечивать 100% своих потребностей во 2Кв10-4Кв10. Рост цен на кукурузу обусловил 42% увеличения себестоимости курятины. Однако, учитывая тот факт, что 100% кукурузы для производства курятины выращивается компанией (для расчета себестоимости курятины МХП использует рыночные цены кукурузы), мы ожидаем, что снижение рентабельности в сегменте птицеводства частично будет компенсировано за счет роста в рентабельности в сегменте растениеводства. Заключение форвардных контрактов на поставку семян подсолнечника снизит стоимость протеина.
Дмитрий Ушенко

Самолеты семейства Антонов нашли инвестора на USD 1 млрд

Южноафриканская Pamodzi Investments Ltd. планирует в течение ближайших трех лет инвестировать USD 1 млрд. в продажи и обслуживание самолетов, разработанных конструкторским бюро Антонов. В частности, компания сделает предложение о заключении контракта на поставку тяжелых военно-транспортных самолетов для Южной Африки. Также, в настоящее время, АНТК им. Антонова и Pamodzi Investments Ltd. ведут переговоры об открытии центра технического обслуживания самолетов семейства Антонов в ЮАР.

Мнение Astrum: В настоящее время 206 самолетов семейства Антонов различных типов эксплуатируются в странах Южной Африки. Развитие сервиса и технического обслуживания самолетов семейства Антонов будет положительным для их продажи в растущем южноафриканском регионе. Это особенно актуально на фоне приостановки ЮАР своего участия в программе европейского военно-транспортного А-400М. Такое развитие событий является позитивным для возможных заказов Ан-70, который является главным конкурентом А-400М. Заказы самолетов семейства Антонов в Южную Африку  должны способствовать заказам на двигатели Мотор Сич (MSICH: ПЕРЕСМОТР).
Игорь Билык

Ознакомиться с ежедневной аналитикой ведущих инвестиционных компаний можно также на форуме биржи.